Курсовая работа: Институты коллективного инвестирования (34 стр.)

Оглавление

Введение
1. Теоретические аспекты понятия коллективных форм инвестирования
1.1. Сущность и виды коллективных форм инвестирования
1.2. Правовое регулирование коллективных форм инвестирования
2. Анализ развития коллективных форм инвестирования в России
2.1. Показатели развития коллективных форм инвестирования в России
2.2. Современное состояние развития коллективных форм инвестирования в России
3. Проблемы и перспективы развития коллективных форм инвестирования в России
3.1. Проблемы развития коллективных форм инвестирования в России
3.2. Перспективы развития коллективных форм инвестирования в России
Заключение
Список использованной литературы

Введение

Во всем мире коллективные инвестиции являются одним из наиболее популярных и эффективных способов вложения частного капитала, так как требуют минимальное количество усилий и внимания со стороны инвестора.
Появившись гораздо позже, чем на западе, в России этот рынок демонстрирует впечатляющие темпы роста  во многом благодаря своей «молодости».
Тенденция роста участников российского рынка коллективных инвестиций наблюдается в течение последних нескольких лет. Даже несмотря на пандемию, санкции, краудинвестинговые компании продолжают динамично развиваться. Но обо всем по порядку.
Таким образом, актуальность темы данной работы заключается в том, что от развития коллективных форм инвестирования в России зависит состояние ее инвестиционного рынка, уровень доходов граждан и организаций и успешное развитие экономики страны в целом.
Целью работы является исследование развития показателей коллективных форм инвестирования в РФ.
В соответствии с целью необходимо решить следующие задачи:
 изучить сущность и виды коллективных форм инвестирования;
 изучить правовое регулирование коллективных форм инвестирования;
 исследовать показатели развития коллективных форм инвестирования в России;
 исследовать современное состояние развития коллективных форм инвестирования в России;
 исследовать проблемы развития коллективных форм инвестирования в России;
 исследовать перспективы развития коллективных форм инвестирования в России.
Объектом исследования является показатели развития коллективных форм инвестирования в России.
Предметом исследования является коллективные инвестиции.
К методам исследования относится анализ, обобщение, экспертные оценки, графический метод.
Информационной рабой работы является учебная литература, статьи в периодической печати, аналитические материалы государственных органов и экспертов.
Работа включает в себя введение, три главы, заключение и библиографический список.
Во введении обозначена актуальность, поставлена цель и задачи работы.
В первой главе изучены теоретические аспекты понятия коллективных форм инвестирования.
Во второй главе проведен анализ развития коллективных форм инвестирования в России.
В третьей главе исследованы проблемы и перспективы развития коллективных форм инвестирования в России.
В заключении подведены итоги по всей работе.

Заключение

Коллективное инвестирование  это формирование единого фонда денежных средств инвесторов, под управления профессионального управляющего, с последующим инвестированием в различные инструменты финансового рынка, основной целью, которого является получение инвестиционного дохода. Субъекты и объекты коллективного инвестирования во многом определяются формой коллективного инвестирования, видом соответствующего института коллективного инвестирования. В России представлено большинство форм коллективного инвестирования, существующих в мировой практике: инвестиционные фонды, негосударственные пенсионные фонды. Кроме того, в России с 2012 года действует такое способ коллективного инвестирования как договор инвестиционного товарищества. Правовое регулирование институтов коллективных форм инвестирования в России основано на соответствующих федеральных законах.
В 2021–2022 годах розничные инвесторы фиксировали существенные убытки от самостоятельных инвестиций. В 2022 году УК стали разрабатывать и продвигать открытые паевые инвестфонды (ОПИФ) с регулярной выплатой доходов, выводить на рынок новые стратегии в рамках ДУ, которые начали пользоваться популярностью у клиентов. В четвертом квартале 2022 года наблюдался приток средств в биржевые ПИФы (БПИФы), стратегии которых нацелены на краткосрочное размещение свободных денежных средств клиентов. Негосударственные пенсионные фонды (НПФ) по итогам 2022 года показали положительную средневзвешенную доходность как по пенсионным накоплениям, так и по пенсионным резервам - на уровне 5,1% и 5,4%, следует из сообщения Банка России.
На протяжении последних лет происходит консолидация участников рынка коллективных форм инвестирования практически в каждом его сегменте. Стоимость активов под управлением УК в IV квартале 2023 г. повысилась до 20,9 трлн. рублей. В связи с более быстрым ростом СЧА ПИФ, ее доля в совокупной величине активов под управлением УК вновь увеличилась до 59,6%. Чистый приток средств в ЗПИФ в IV квартале 2023 г. вырос до 1550,2 млрд. рублей. В III квартале 2023 г. прирост пенсионных средств продолжился, но его темпы замедлились вслед за некоторым ухудшением конъюнктуры на рынке облигаций. Величина совокупного портфеля увеличилась до 7,4 трлн. рублей. Сегодня наибольшее распространение в России краудинвестинг получил в сфере строительства, девелопмента и управления недвижимостью, благодаря максимальной устойчивости актива в периоды потрясений. Такие проекты реализуются через структуру ЗПИФН  закрытых паевых инвестиционных фондов недвижимости. Несмотря на ограничения в финансовой инфраструктуре и санкционное давление, в 2024 году рынок коллективных инвестиций продолжает тенденцию предыдущих лет.
Можно отметить несколько факторов тормозящих или негативно влияющих на развитие рынка коллективных форм инвестирования: сложная экономическая ситуация в стране; неразвитость рынка; недоверие к рынку коллективных форм инвестирования; недостаточная информационная открытость управляющих компаний в части публикации результатов работы управляющих компаний для широкого круга инвесторов; низкая финансовая грамотность населения; пробелы в законодательстве.
В рамках комплекса мероприятий по совершенствованию регулирования деятельности негосударственных пенсионных фондов и обеспечению управления пенсионными накоплениями граждан Банк России планирует установить ответственность за управление пенсионными накоплениями в интересах застрахованных лиц. Банковские кредиты по-прежнему остаются недоступными многим предпринимателям и гражданам, в силу как экономических, так и географических причин.

Список использованной литературы

1. Федеральный закон от 28 ноября 2011 г. N 335-ФЗ «Об инвестиционном товариществе».
2. Федеральный закон от 29 ноября 2001 г. N 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах».
3. Федеральный закон от 7 мая 1998 г. N 75-ФЗ «О негосударственных пенсионных фондах».
4. Алиев А.Р. Рынок ценных бумаг в России: учебное пособие. / А.Р. Алиев. - М.: ЮНИТИ, 2023. - 399 c.
5. Аршавский А.Ю. Рынок ценных бумаг: учебник для бакалавров / Н.И. Берзон, Д.М. Касаткин, А.Ю. Аршавский. - М.: Юрайт, 2023. - 537 c.
6. Аскинадзи В.М. Инвестиции: учебник / Аскинадзи В.М., Максимова В.Ф.  М.: Юрайт, 2021.  424 с.
7. Балихина Н.В. Финансы и кредит: учебное пособие / Н.В. Балихина, М.Е. Косов. - М.: Юнити, 2021. - 256 c.
8. Беляев Д.А. Роль и проблемы современного рынка ценных бумаг в Российской Федерации / Д.А. Беляев// Молодой ученый.  2023.  № 15 (462).  С. 118-120.
9. Бердникова Т.Б. Рынок ценных бумаг: прошлое, настоящее, будущее: Монография / Т.Б. Бердникова. - М.: ИНФРА-М, 2023. - 397 c.
10. Галанов В.А. Рынок ценных бумаг / В.А. Галанов. - М.: ИНФРА-М, 2021. - 384 c.
11. Гусева И.А. Рынок ценных бумаг. Сборник тестовых заданий: Учебное пособие / И.А. Гусева. - М.: КноРус, 2023. - 406 c.
12. Кузнецов Б.Т. Рынок ценных бумаг: учебное пособие. Гриф УМЦ «Профессиональный учебник» / Б.Т. Кузнецов. - М.: ЮНИТИ, 2023. - 288 c.
13. Кузнецова Е.И. Финансы. Денежное обращение. Кредит: учебное пособие / Е.И. Кузнецова. - М.: Юнити, 2022. - 456 c.
14. Лаврушин О.И. Финансы и кредит / О.И. Лаврушин. - М.: КноРус, 2021. - 256 c.
15. Лялин В.А. Рынок ценных бумаг: учебник. 2-е изд. / В.А. Лялин, П.В. Воробьев. - М.: Проспект, 2021. - 400 c.
16. Склярова Ю.М. Инвестиции: учебник / Ю.М. Склярова, И.Ю. Скляров, Л.А. Латышева.  Ростов н/Д : Феникс, 2022.  349 с.
17. Финансовые рынки и финансово-кредитные институты: учеб. пособие / О. А. Школик.  Екатеринбург: Изд во Урал. ун-та, 2024.  288 с.
18. НАУФОР [Электронный ресурс]: офиц. сайт. – Режим доступа: http://naufor.ru
19. Банк России [Электронный ресурс]: офиц. сайт. – Режим доступа: http://cbr.ru
20. РБК [Электронный ресурс]: офиц. сайт. – Режим доступа: https://rbc.ru/